Giao dịch trong ngày là một nhãn về thời gian nắm giữ, không phải một thiết lập giao dịch. Với một thị trường crypto giao dịch suốt ngày đêm, “phiên” không phải là điều hiển nhiên. Ở đây, intraday nghĩa là kế hoạch nghiên cứu mở và đóng vị thế của mình trong một cửa sổ quan sát đã khai báo; hãy nêu riêng liệu một vị thế có thể được giữ qua khỏi cửa sổ đó hay không. Một kế hoạch hữu ích nêu rõ múi giờ và khoảng thời gian được nghiên cứu, thời điểm ra quyết định chính xác, thời điểm kết thúc cửa sổ quan sát và điều kiện để đứng ngoài.
Viết quy trình trước khi nhìn vào biểu đồ hôm nay. Nếu không, một kế hoạch có thể âm thầm mở rộng: một điểm vào lệnh bị từ chối trở thành một điểm vào lệnh muộn hơn, một mức cắt lỗ rộng hơn, hoặc một thị trường không liên quan. Một ranh giới phiên hiển thị rõ cũng giúp so sánh cùng loại với cùng loại trong backtest (kiểm thử lịch sử) và trong nhật ký giao dịch.
Xác định một cửa sổ có thể lặp lại
Chọn một quy ước đồng hồ như UTC, và nêu rõ mở phiên và đóng phiên nghĩa là gì trong một thị trường liên tục. Việc đổi giờ mùa hè (DST) có thể làm thay đổi một phiên theo giờ địa phương; UTC không thay đổi khi một quốc gia chuyển đồng hồ. Nếu bạn nghiên cứu hoạt động quanh một giờ mở cửa khu vực được nêu tên, hãy so sánh ít nhất phép quy đổi chính xác sang giờ địa phương đó và các ngày UTC tương ứng. Kiểm tra cả những ngày đổi giờ mùa hè lẫn những ngày không đổi.
Ranh giới là một cách phân loại bằng chứng lịch sử. Nó không có nghĩa là giá tuân theo những nhịp điệu hằng ngày đáng tin cậy. Để điều tra một khẳng định như vậy, trước tiên hãy định nghĩa sự kiện, thu thập đủ độ phủ trong một giai đoạn đã nêu và so sánh với một đường cơ sở (baseline). Một khoảng thời gian bận rộn quan sát được trong một sự kiện biến động duy nhất không thể thiết lập một lợi thế trong ngày ổn định.
Xác định điều gì đã biết trước khi đặt lệnh
Nêu rõ liệu một tín hiệu dùng một nến đã hoàn thành hay một quan sát vẫn đang hình thành. Một quy tắc dựa trên giá đóng cửa cuối cùng của khung 4h không thể giả định rằng nó đã được biết tại thời điểm bắt đầu của giai đoạn đó. Hãy nêu thời điểm ra quyết định hợp lệ tiếp theo và quy ước vào lệnh. Định nghĩa liệu mẫu có bao gồm các khoảng qua đêm, cuối tuần và bất kỳ giai đoạn nào mà người dùng sẽ không theo dõi hay không.
Ví dụ, giả sử một quy tắc phát lại kiểm tra một nến 1h mở lúc 14:00 UTC và đóng lúc 15:00. Nếu điều kiện phụ thuộc vào giá đóng cửa cuối cùng của nến đó, nó chỉ trở nên có thể biết được sau khi khoảng thời gian kết thúc. API giao ngay (spot) của Binance xác định mỗi kline bằng thời điểm mở và trả về một thời điểm đóng riêng; các nhà cung cấp dữ liệu khác có thể gắn nhãn các thanh theo cách khác nhau, nên hãy ghi lại quy ước của nguồn. Một backtest có thể chọn giá mở của thanh tiếp theo làm đại diện cho điểm vào lệnh, nhưng đó là một giả định của mô hình. Nó không chứng minh rằng một lệnh có thể khớp ở đó. Không bao giờ dùng giá đóng cửa đã hoàn thành để ra quyết định rồi lại gán việc khớp lệnh cho một mức giá từ trước khi giá đóng cửa đó tồn tại.
Giữ thí nghiệm hẹp: một công cụ, một khung thời gian, một quy tắc vào lệnh và một quy tắc thoát lệnh. Ghi lại mức vô hiệu hóa giả thuyết và cách thoát khỏi bài kiểm tra. Nếu hai chỉ báo thay đổi trong cùng một lần chạy, lý do của bất kỳ kết quả nào trở nên khó xác định. Bao gồm một trường hợp cố ý không vào lệnh để việc không có tín hiệu không trở thành áp lực phải tạo ra một tín hiệu.
Lập ngân sách cho các chi phí theo từng sự kiện
Với một hợp đồng vĩnh cửu intraday, hãy ghi lại phí vào và ra lệnh, chênh lệch giá mua–bán, trượt giá bất lợi và khoản funding đã thanh toán của sàn trùng với khoảng thời gian nắm giữ thực tế. Ghi lại đơn vị, nguồn và ngày. Một lệnh stop có thể được kích hoạt mà không khớp ở mức đã chọn. Thời gian nắm giữ ngắn có thể khiến một biến động giá nhỏ đặc biệt nhạy cảm với phí, nên hãy tính chi phí cho một vòng vào–ra lệnh đầy đủ và chạy lại cùng quy tắc với chi phí cao hơn.
Hành vi của lệnh tùy thuộc vào từng sản phẩm. Như một ví dụ hiện tại, tài liệu Advanced Trade của Coinbase nói rằng lệnh bracket và bảo vệ giảm giá bằng chốt lời/cắt lỗ của họ có thể không thực thi trong giai đoạn biến động cực đoan. Hãy kiểm tra đặc tả lệnh hiện hành cho đúng sàn và thị trường bạn nghiên cứu; đừng coi logic bảo vệ của một nền tảng là phổ quát.
Đừng nhầm lẫn “intraday” với “không dùng đòn bẩy” hay “không trả funding”. Những kết luận đó phụ thuộc vào giá trị danh nghĩa của vị thế, hợp đồng và thời điểm thực tế mà một vị thế đủ điều kiện đi qua một lần thanh toán funding. Hãy kiểm tra các lần thanh toán có dấu và đưa từng lần vào bài kiểm tra khi dữ liệu hỗ trợ. Để các khoảng chưa được xác minh ở trạng thái chưa biết.
Thẻ kế hoạch phiên
| Trước cửa sổ | Sau cửa sổ |
|---|---|
| Công cụ, sàn và khoảng UTC chính xác đã nêu tên | Các quyết định và báo giá được ghi lại theo thời điểm nguồn |
| Một quy tắc và thanh khi nó có thể được biết lần đầu | Trạng thái lệnh, việc khớp lệnh mô hình hoặc thực tế được tách bạch rõ ràng |
| Một quy mô vị thế đã tính và chi phí giả định đầy đủ | Phí, chênh lệch giá, funding và các quan sát bị thiếu |
| Một mức cắt lỗ hoặc điều kiện để đứng ngoài | Quy tắc đã lên kế hoạch nào thay đổi, và vì sao |
| Một thời điểm kết thúc phiên và ngày đánh giá cố định | Liệu câu hỏi nghiên cứu còn hợp lý hay không |
Hãy ghi lại các quyết định bằng văn bản trước khi hiển thị đoạn thị trường tiếp theo trong một lần phát lại. Nếu không, trí nhớ sẽ cung cấp thông tin mà nhà giao dịch không có vào thời điểm đó.
Vào cuối cửa sổ, hãy đóng hoặc nêu rõ việc giữ lại bất kỳ vị thế còn lại nào theo quy tắc đã đóng băng. Đối chiếu toàn bộ hồ sơ: các giai đoạn không có tín hiệu, các yêu cầu đặt lệnh, các lệnh bị từ chối hoặc khớp một phần, việc khớp lệnh mô hình so với thực tế, chênh lệch giá, phí, trượt giá và bất kỳ lần thanh toán funding nào đã áp dụng. So sánh việc tuân thủ quy tắc tách biệt với kết quả. Một phiên đứng ngoài là một kết quả hợp lệ khi thiết lập giao dịch không xuất hiện; không nên viết lại nó thành một giao dịch bị bỏ lỡ sau khi đã thấy giá diễn biến thế nào về sau.
Cố gắng bác bỏ quy tắc phiên
Sau một lần chạy lịch sử ban đầu, hãy chia giai đoạn theo trình tự thời gian và giữ lại một đoạn sau đó trước khi sửa quy tắc. So sánh cửa sổ đã nêu với một đường cơ sở rộng hơn trên cùng thị trường, sau khi trừ cùng các chi phí. Thay đổi các giả định chi phí và xem xét mức sụt giảm (drawdown), các chuỗi thua lỗ, sự tập trung giao dịch và các giai đoạn không giao dịch. Nếu kết quả bề ngoài biến mất khi mẫu được dịch chuyển một giờ, hãy báo cáo độ nhạy ranh giới đó.
SuperQuant hỗ trợ nghiên cứu và các quy trình thực hành giao dịch mô phỏng thủ công trên dữ liệu lịch sử theo giờ; các chuỗi lịch sử ví dụ là dữ liệu tổng hợp. Không gian làm việc do SuperQuant vận hành không phải là một sàn giao dịch thật. Nó không thể xác thực việc thực thi từng giây hay việc khớp lệnh kiểu scalping. Hãy khớp câu hỏi nghiên cứu với độ phân giải dữ liệu thực tế và ghi lại giới hạn đó. Để xem bằng chứng lịch sử rộng hơn về phiên và sự khác biệt giữa các thước đo hoạt động và thanh khoản, hãy xem crypto market sessions; nghiên cứu đó không xác định một giờ giao dịch lý tưởng.
Dùng mẫu kế hoạch giao dịch crypto để viết một ranh giới thời gian và các giả định chi phí trước khi chạy. Đọc so sánh phong cách giao dịch rộng hơn và hướng dẫn swing trading trước khi quyết định khung thời gian nắm giữ nào mà dữ liệu của bạn có thể hỗ trợ.
Kết quả intraday có thể khác nhau và có thể thua lỗ. Đây là giáo dục chung, không phải tín hiệu, khuyến nghị về lịch trình hay lời khuyên cá nhân hóa.